Прогноз по AUD/JPY: снижается в район 111,00, поскольку медвежий технический уклон сохраняется ниже 100-дневной SMA

• AUD/JPY снижается к отметке около 111,10 в начале европейской сессии в пятницу.
• Негативный настрой кросса сохраняется, при этом RSI указывает на медвежий импульс.
• Первый барьер на пути роста формируется на уровне 111,70; первоначальный уровень поддержки, за которым стоит следить, находится на 110,00.

Кросс AUD/JPY привлекает некоторых продавцов и снижается в район 111,10 в начале европейской сессии в пятницу. Японская иена (JPY) немного укрепляется по отношению к австралийскому доллару (AUD), поскольку трейдеры сохраняют высокую бдительность в ожидании валютной интервенции со стороны японских властей.

Президент США Дональд Трамп выразил обеспокоенность слабостью иены во время встречи с премьер-министром Японии Санаэ Такаити ранее на этой неделе в Нью-Йорке. Министр финансов Японии (FM) Сатсуки Катаяма заявила, что чрезмерные движения валют наносят ущерб экономике, а интервенцию следует сохранять в качестве варианта для противодействия такой волатильности.

После того как Банк Японии (BoJ) повысил ставку до 1,25% на прошлой неделе, глава банка Кадзуо Уэда дал сигнал о готовности к дальнейшему ужесточению политики, заявив, что не исключает повышения ставки на двух заседаниях подряд в октябре или более значительного шага в какой-то момент. Однако это решение было воспринято как недостаточно ястребиное: два представителя банка проголосовали против него.

Тем временем доходность эталонных 10-летних японских государственных облигаций (JGB) резко выросла до максимального за 30 лет уровня выше 3%. Трейдеры по-прежнему неохотно наращивают позиции в отечественных облигациях, пока доходность продолжает расти, а политики дают мало подсказок относительно того, насколько еще должны вырасти ставки. 

Что касается австралийского доллара, рынок широко ожидает повышения ставки Резервным банком Австралии (RBA) на 25 б.п. на следующей неделе, и небольшое увеличение уровня безработицы в четверг, вероятно, не остановит RBA.

Давление США на Банк Японии и разворот оборонной политики Японии усиливают внимание к торгам carry с иеной

Аналитики Rabobank обращают внимание на то, что они считают усиливающимся стратегическим давлением США на денежно-кредитную политику Японии, указывая на то, что "Казначейство США открыто подталкивает ‘независимый’ Банк Японии к прекращению carry trade с иеной посредством повышения ставок, угрожая идеальным штормом для некоторых активов в обмен на сильную иену, более дешёвый импорт сырьевых товаров и увеличение внутренних инвестиций Японии в оборонную промышленность" в качестве ключевого примера этого сдвига. Они добавляют, что более широкий геополитический фон становится для Токио всё более чувствительным, отмечая, что, как предупреждает Financial Times в схожем контексте, касающемся средних держав, "Угроза того, что средние державы будут выглядеть как вассальные государства, становится всё более реальной."

Технический анализ: AUD/JPY сохраняет негативный настрой ниже 100-дневной SMA

На дневном графике AUD/JPY сохраняет медвежий настрой в краткосрочной перспективе, торгуясь ниже средней линии Боллинджера и 100-дневной простой скользящей средней (SMA). Цена находится ближе к нижней половине конверта Боллинджера, тогда как 14-периодный индекс относительной силы (RSI) на уровне около 41,70 указывает на слабый, но не экстремальный импульс снижения, подтверждая мнение о том, что рост пары по-прежнему ограничен уровнями сопротивления сверху, а не сигнализирует о начале новой бычьей фазы.

С точки зрения роста, первоначальный уровень сопротивления совпадает со средней линией Боллинджера на 111,70, а далее располагается 100-дневная SMA на 112,80. Более отдалённое препятствие возникает у верхней линии Боллинджера в районе 114,18.

С точки зрения снижения, первая значимая поддержка определяется психологическим уровнем 110,00. Пробитие этого уровня может ввести в игру минимум 14 сентября на 109,67, за которым следует нижняя граница полосы Боллинджера на 109,20. Только устойчивый прорыв выше 100-дневной SMA начнет ослаблять сохраняющийся медвежий уклон.

(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)

Японская иена – Часто задаваемые вопросы (FAQ)

Какие ключевые факторы влияют на курс японской иены?

Японская иена (JPY) является одной из наиболее торгуемых валют в мире. Ее стоимость в целом определяется показателями японской экономики, но более конкретно – политикой Банка Японии, разницей в доходности японских и американских облигаций, отношением трейдеров к риску и другими факторами.

Как решения Банка Японии влияют на курс японской иены?

Одной из задач Банка Японии является валютный контроль, поэтому его действия имеют ключевое значение для иены. Иногда Банк Японии напрямую вмешивается в валютные рынки, как правило, для снижения стоимости иены, хотя часто он воздерживается от этого из-за политических опасений своих основных торговых партнеров. Сверхмягкая денежно-кредитная политика Банка Японии в период с 2013 по 2024 год привела к снижению курса иены по отношению к основным конкурентам из-за растущих расхождений в политике Банка Японии и других центральных банков. В последнее время постепенное сворачивание этой сверхмягкой политики оказало иене некоторую поддержку.

Как разница между доходностью облигаций Японии и США влияет на японскую иену?

Приверженность Банка Японии ультрамягкой денежно-кредитной политике привела к увеличению расхождений с другими центральными банками, особенно с Федеральной резервной системой США. Это способствовало расширению спреда доходности между 10-летними облигациями США и Японии, что благоприятствует росту курса доллара США по отношению к японской иене. Решение Банка Японии в 2024 году постепенно отказаться от сверхмягкой политики в сочетании со снижением процентных ставок в других крупных центральных банках приводит к сокращению этой разницы.

Как общий настрой в отношении риска влияет на японскую иену?

Японская иена часто рассматривается как безопасная гавань. Это означает, что в периоды рыночного стресса инвесторы с большей вероятностью будут вкладывать деньги в японскую валюту из-за ее предполагаемой надежности и стабильности. В неспокойные времена стоимость иены, скорее всего, будет расти по отношению к другим валютам, которые считаются более рискованными для инвестиций.

Данный материал заимствован с портала брокера Amarkets

Попробовать трейдинг на Форекс

Вопросы и ответы

Опрос про форекс

При любом использовании материалов с данного сайта, ссылка на https://fx-profits.ru - ОБЯЗАТЕЛЬНА!

Надеемся данная статья была интересна и полезна для Вас. Не забывайте делиться в социальных сетях и поставить отметку «звездочками» ниже. Спасибо.